معامله در مارجین

همانطور که مشخص است، کیان اطلاعات زیادی در مورد مرغ سوخاری و سیب‌زمینی سرخ شده دارد اما هیچ اطلاعی از مفاهیم لوریج و مارجین ندارد.

استراتژی های معامله با مارجین در بایننس

در مقاله آموزش گام به گام مارجین ترید در صرافی بایننس، نحوه فعال سازی اکانت برای انجام معاملات مارجین و استفاده از قابلیت های آن را آموزش دادیم و به معرفی بخش های مختلف آن پرداختیم. حال که با مقدمات کار آشنا شده اید، در این مقاله انواع استراتژی های مارجین تریدینگ را مورد بررسی قرار می دهیم.

با توجه به این که بایننس به میزان دو برابر سرمایه شما، وام در اختیارتان قرار می دهد و باید بعد از انجام معاملات آن مقدار قرض گرفته شده را با احتساب نرخ سود و کارمزد به بایننس پرداخت کنید؛ یکی از ابندایی ترین استراتژی ها، قرض گرفتن ارزی است که اخیرا پامپ شده (قیمت آن افزایش یافته) تا بتوانید آن را در بالاترین قیمت بفروشید و بعد که این ارز دامپ شد (قیمت کاهش پیدا کرد)، مجددا به اندازه دارایی قرض گرفته به اضافه مقدار سود، آن ا رز دیجیتال را خریداری کنید و به بایننس برگردانید.

بر اساس آموزش های دوره صفر تا صد ترید و تحلیل تکنیکال (دوره نخبگان کریپتوکارنسی)، خریدهای شما باید بصورت پله ای و با رعایت اصول مدیریت سرمایه انجام شود، چرا که ممکن است تحلیل شما با اشتباه همراه باشد و نتوانید در کف قیمتی که پیش بینی کرده اید؛ آن ارز دیجیتال را خریداری کنید.

باید توجه داشته باشید معامله در مارجین که اگر هدف شما بالا بردن تعداد ارز خاصی در ولت مارجین است، می توانید بیشتر از مقدار قرض گرفته شده، آن ارز دیجیتال را خریداری کنید و اگر هدفتان افزایش مقدار بیت کوین یا تتر است، باید دقیقا به اندازه مقدار قرض خود، آن ارز را خریداری نمایید. برای روشن شدن این مطلب به نمودار ارز دیجیتال نئو نگاهی می اندازیم.

استراتژی دیگر، قرض گرفتن بیت کوین یا تتر یا BNB پس از تشخیص دادن کف قیمتی یک ارز دیجیتال است. در این معامله در مارجین روش در کف قیمتی ارز دیجیتال مورد نظر خریداری شده و پس از رشد آن فروخته می شود و در نهایت بیت کوین یا تتر قرض گرفته شده به صرافی بازگردانده می شود. با استفاده از این استراتژی بار دیگر چارت ارز دیجیتال نئو را مورد بررسی قرار می دهیم.

با فرض تطابق کامل خرید و فروش شما با نقاط ایده آل معاملاتی، شما می توانستید با سرمایه خودتان حدود 6درصد سود از بازار بگیرید. اما با استفاده از مارجین ترید توانستید این سود را به حدود 18درصد برسانید. یعنی 3 برابر… البته فقط یک روی سکه را در نظر نگیرید، همین اهرم در صورت ضرر، میزان زیان شما را 18درصد خواهد کرد!

مثال اول

فرض کنید که سامان بر اساس تحلیل تکنیکال و سیستم معاملاتی خود به این نتیجه رسیده است که قیمت بایننس کوین (BNB) افزایش خواهد یافت. بنابراین قصد دارد که پوزیشن بلند مدتی با استفاده لورریج (اهرم) بر روی BNB باز کند. بدین منظور، اعتبار مورد نظر را به کیف پول مارجین خود انتقال می دهد و سپس برای استفاده از مارجین مقداری بیت کوین قرض می گیرد.

حالا او از BTC قرض گرفته شده برای خرید BNB استفاده می کند. اگر قیمت BNB طبق پیش بینی سامان افزایش پیدا کند، حال او می تواند دارایی خود را بفروشد و BTC قرض گرفته شده، به علاوه سود تعیین شده را به بایننس بازگرداند. در نتیجه هر چه برای او باقی بماند، سود خالص است.

مثال دوم

پوریا دیر وارد بازار می شود و صعود ارز دیجیتال NEO را از دست می دهد، به همین علت دیگر نمی تواند از سناریو بالا استفاده کند. او با تحلیل تکنیکال ارز دیجیتال NEO متوجه می‌شود که نئو در نزدیکی مقاومت سنگینی قرار گرفته است. همچنین سایکل های ایجاد شده در تایم فریم بالاتر یک ریزش سنگین را نشان می دهد.

در اینجا پوریا تصمیم می گیرد که مقداری نئو از بایننس وام بگیرد تا بتواند آن را بالاترین قیمت ممکن بفروشد. سپس چند درخواست خرید بصورت پله ای و در نقاطی نزدیک به محدوده های حمایتی قرار می هد تا زمانی که نئو ریزش کرد، در قیمت های پایین تری خرید انجام دهد و پس از رشد قیمت سریعتر وارد سود شده و وام خود را به بایننس پس دهد.

مثال سوم

علی بر اساس تحلیل تکنیکالی که انجام داده، پیش بینی می کند که قیمت نئو افزایش خواهد یافت. از همین رو مقداری بیت کوین از صرافی قرض کرده و نئو خریداری می کند و سپس با فروش در بالا ترین نقطه قیمتی، وام خود را پرداخت می کند. علی بر اساس تحلیل خود به این نتیجه رسیده است که این نقطه به احتمال زیاد، حداکثر رشد قیمتی ارز دیجیتال نئو است، به همین معامله در مارجین علت دوباره مقداری نئو از بایننس قرض کرده و مطابق مثال دوم در همان نقطه تبدیل به بیت کوین می کند و با رسیدن به قیمت های پایینتر دوباره نئو خریده و قرض خود را پرداخت می نماید. در این میان علی از دو جهت سود کرده است. هم میزان بیت کوین های او بیشتر شده و هم مقدار نئو .

لازم به ذکر است که مارجین تریدینگ می تواند هم سود فراوانی به دنبال داشته باشد و هم سرمایه شما را نابود کند. بنابراین توصیه می کنیم که پیش از شروع معاملات مارجین، حتما مهارت تحلیل تکنیکال خود را بالا ببرید و چندین ماه بصورت تستی ترید انجام دهید.

نتیجه گیری

همواره به یاد داشته باشید که دنیای ارزهای دیجیتال هنوز با مخاطرات زیادی همراه است که برای افراد تازه کار شناخته شده نیستند. برای روشن شدن هر کدام از قسمت های این دنیای جدید لازم است که ابتدا با مفاهیم پایه ای حوزه ارزهای دیجیتال تسلط پیدا کنید و گام به گام و با دقت پیش برویم.

پس توصیه اکید ما این است که اگر به تازه به دنیای کریپتو وارد شده اید، فعلا به سراغ مارجین تریدینگ بایننس یا هر پلتفرم دیگری نروید. استفاده از این قابلیت تنها در صورتی توصیه می شود که شما به تمام مفاهیم ترید و تحلیل تکنیکال مسلط باشید و به طور کامل از ریسک ها و عواقب احتمالی آن آگاهی داشته باشید.

مارجین تریدینگ چیست و تفاوت حساب مارجینی چه است؟

بزرگترین وجه تمایز بازار فارکس با بازارهای دیگر، وجود مفهومی به نام مارجین (margin) یا مارجین تریدینگ است؛ اما برای بسیاری از معامله گران، درک این مفهوم، کمی مشکل است.
در بخش زیر ما شما را با شخصی به نام کیان آشنا می‌کنیم:

همانطور که مشخص است، کیان اطلاعات زیادی در مورد مرغ سوخاری و سیب‌زمینی سرخ شده دارد اما هیچ اطلاعی از مفاهیم لوریج و مارجین ندارد.

به طور خلاصه، معاملات مارجین به شما قابلیت معامله با مقدار بزرگتر از مبلغ واریزی را می‌دهد.

با مبلغ نسبتاً کمتری، شما می‌توانید در بازار فارکس فعالیت کنید.

و سپس با تغییرات اندکی در قیمت و در جهت مد نظر شما، سود قابل توجهی را نسیب خودتان می‌کنید. اما قضیه برای اکثر معامله‌گران تازه وارد متفاوت است، آن‌ها اغلب نمی‌دانند در حال انجام چه کاری هستند و معمولا متضرر می‌شوند. در اغلب موارد، قیمت حرکت می‌کند اما در خلاف آن‌ها حرکت می‌کند.
درست مثل چیزی که برای کیان رخ داد، کیان در یک ترید وارد شد و مطمئن بود در پوزیشن خود سود می‌کند و به همین دلیل با مقدار زیادی وارد شد. ناگهان کیان دچار شوک شد؛ او متوجه شد در کسری از ثانیه، معامله او بسته شد و رقم حساب او به صفر تغییر پیدا کرده است. او دیگر حتی نمی تواند وارد یک معامله جدید شود.

کیان گیج شده بود و با خود می‌گفت: این دیگه چه کوفتی بود؟

او با کارگزار خود تماس می‌گیرد و بروکر به او می‌گوید که شما حساب خود را کال مارجین (margin call) کرده‌اید و حساب شما اصطلاحاً استاپ اوت (stop out) شده است. کیان اصلاً نمی‌دانست که بروکر در حال گفتن چیست؟ او اصلاً هیچ ذهنیتی از این موضوع نداشت.
دقیقاً به همین دلیل است که شما باید بدانید مارجین چیست و چطور کار می‌کند. بسیاری از تریدرهای تازه‌کار، مفهوم مارجین و روش استفاده آن، نحوه محاسبه آن و در نحایت اهمیت شگفت انگیز آن را درک نمی‌کنند.
آیا شما که این آموزش را می‌خوانید، می‌دانید که مارجین چیست؟ مارجین استفاده شده چطور؟
مارجین آزاد چیست؟ لول یا سطح مارجین چیست؟ کال مارجین یعنی چه و مفهوم استاپ اوت یا (margin closout) به چه معناست؟
همانطور که متوجه شدید، مفاهیم بسیاری در پیرامون مارجین وجود دارد.
قبل از آنکه یک بروکر فارکس را انتخاب کنید و شروع به معامله با ابزار مارجین کنید، باید و تاکید می‌کنم، باید این مفاهیم را بدانید.
اگر شما این مفاهیم را نشناسید، درست به سرنوشت کیان دچار خواهید شد.
اتفاقات بدی مثل کال مارجین یا استاپ اوت در حساب شما رخ می‌دهد و شما حتی نمی‌دانید چه شده است.
اگر شما واقعا بخواهید بدانید مارجین در فارکس چطور کار می‌کند باید قبل آن بفهمید حساب معاملاتی مارجین چیست.
حتما شما هم در پلتفرم معاملاتی خود اعدادی عجیب را دیده‌اید، خب به شکلی ساده این اعداد را معیارهای سنجش حساب مارجین می‌نامیم.

برای مثال به تصویر زیر نگاه کنید که در پلتفرم متاتریدر۴ یا metatrader4 است:

این اعداد معامله در مارجین کاملاً به هم وابسته هستند، هر تغییر در یکی از آن‌ها، باعث تغییر در دیگر موارد می‌شود.

به عنوان یک معامله‌گر، شما باید وابستگی و نسبت آن‌ها به هم را درک کنید…
اما قبل از آن‌که شروع به معامله در حساب معاملاتی زنده یا ریل کنید این نکته را بدانید:

هر وقت این اعداد معامله در مارجین از یک مقدار تعیین شده کمتر شود یعنی اوضاع به شدت خطرناک است!
پس شما باید آگاه باشید این معیار‌های سنجش، به چه معناست. شما همچنین باید معامله در مارجین بدانید که منظور از آن مثدار تعیین شده چیست. پس بریم سراغ اصل مطلب:

هر حساب برای مارجین تریدینگ شامل معیار‌های زیر است:

• مبلغ واریزی یا بالانس (balance)
• مارجین مصرفی (used margin)
• مارجین آزاد (free Margin)
• P/L تحقق نیافته
• دارایی (Equity)
• سطح مارجین (margin level)
به یاد داشته باشدی که تک تک این معیار‌ها، یک المان بسیار مهم در فارکس را می‌سنجند. برای مثال، بالانس به شما می‌گوید در لحظه چه مقدار پول در حساب شما موجود است و این نکته هم بدانید برای ورود به هر معامله با یک حجم مشخص، بالانس مشخصی نیز باید در حساب موجود باشد.
بر اساس پلتفرم معاملاتی شما، ممکن است این معیار‌ها نام‌های متفاوتی داشته باشند اما مفهوم همه آن‌ها یکسان است.

اجازه دهید نگاهی دیگر به معیار‌های متاتریدر ۴ بیندازیم:

اگر توجه کنید، می‌بینید که مارجین مصرفی (Used margin) وجود ندارد، اما در متاتریدر ۴ همان margin است.

در بخش زیر مثالی از یک پلتفرم معاملاتی دیگر آورده‌ایم:

همانطور که مشاهده می‌کنید، بسیار شبیه MT4 است اما کمی متفاوت است.
اصلاً نگران این اسامی نباشید، ما تمام این مفاهیم را به صورت جز به جز بررسی خواهیم کرد. به دلیل آنکه مارجین تریدینگ یک دنیا است! ما هم تصمیم گرفتیم تا تمام مباحث آن را از سیر تا پیاز پوشش دهیم. برای یادگیری از از پایه نیز به صفحه آموزش فارکس بروید.
پس بیایید هر جز را با هم در بخش‌های بعدی بررسی کنیم.

مفهوم معاملات مارجین در بازار ارزهای دیجیتال (Margin trading)

مفهوم معاملات مارجین در بازار ارزهای دیجیتال (Margin trading)

معاملات مارجین روشی برای ترید دارایی هایی است که توسط یه سوم شخص تامین می شود.در مقایسه با حساب های ترید معمولی، حساب های مارجین به تریدرهای این امکان را می دهد تا سرمایه ای بیش از دارایی خود را وارد معامله ها کند. به این ترتیب از سرمایه ای که در اختیار آن ها قرار می گیرد به عنوان اهرم استفاده می کنند. در اصل، معاملات مارجین نتایج معاملات را تقویت می کند تا معامله گران بتوانند سود بیشتری در معاملات موفق کسب کنند. این توانایی در افزایش نتایج معاملات باعث می شود معاملات مارجین در بازارهای دارای نوسانات کم، به ویژه در بازار بین المللی فارکس محبوب شود. هنوز ، معاملات مارجین نیز در بازارهای سهام ، کالاها و ارزهای رمزنگاری استفاده می شود.

مارجین تریدینگ چیست؟

در معاملات مارجین، معامله گر موظف است درصدی از کل ارزش سفارش را تامین کند. این سرمایه گذاری اولیه به عنوان مارجین شناخته می شود و با مفهوم لوریج یا اهرم ارتباط نزدیکی دارد. به عبارت دیگر ، حسابهای معاملات مارجین برای ایجاد معاملات لوریج مورد استفاده قرار می گیرد. لوریج به وام هایی است که توسط ارائه دهنده ی معاملات داده می شود. به طور مثال در یک معامله ۱۰۰۰۰۰دلاری، تریدر موظف است با لوریج ۱۰:۱، سرمایه ی ۱۰۰۰۰ دلار را برای معامله فراهم کند.

پلتفرم های معاملاتی مختلف قوانین مختلفی را برای معاملات مارجین ارائه میدهد. در بازار ارزهای دیجیتال، اهرم ها از ۲:۱ تا ۱۰۰:۱ متفاوت هستند و تریدرها از واژه ی x برای نام گذاری اهرم ها استفاده می کنند. (۲x, 5x, 10x, 50x و غیره)

معاملات مارجین می تواند برای باز کردن معامله در مارجین پوزیشن های long و short استفاده شود. یک پوزیشن long بیانگر این فرض است که قیمت دارایی بالا خواهد رفت ، در حالی که یک پوزیشن پوزیشن نشان دهنده برعکس این ماجراست. در حالی که معاملات مارجین باز است ، دارایی های معامله گر به عنوان وثیقه برای وجوه وام گرفته شده عمل می کند. این امر برای درک معامله گران بسیار مهم است ، زیرا اکثر کارگزاری ها حق دارند که در صورت حرکت بازار در برابر پوزیشن خود (بالاتر یا پایین تر از آستانه مشخص) ، مجبور به فروش این دارایی ها شوند.

به عنوان مثال ، اگر یک معامله گر لوریج long را باز کند ، وقتی قیمت به طرز چشمگیری کاهش یابد ، Margin call رخ می دهد. یک Margin call زمانی اتفاق می افتد که یک معامله گر برای رسیدن به حداقل الزامات معاملات مارجین ، باید مبلغ بیشتری را به حساب حاشیه خود واریز کند. اگر تریدر نتواند این کار را انجام دهد ، داراییهای آنها بطور خودکار توسط بروکر یا صرافی بسته خواهد شد.

مزایا و معایب

بدیهی ترین مزیت معاملات مارجین این است که می تواند باعث سود های بیشتر شود. همچنین معاملات مارجین می تواند برای متنوع سازی سبد سرمایه گذاران مفید باشد زیرا تریدر می تواند چندین پوزیشن را به صورت های مختلف با سرمایه اندک باز کند.

البته معاملات مارجین می تواند ضرر های جبران ناپذیری را به تریدرها وارد کند. با توجه به لوریج انتخاب شده، یک ریزش قیمت کوچک در بازار می تواند ضرر قابل توجهی را در پی داشته باشد. برای استفاده از این روش، تریدر باید کاملاً حرفه ای باشد تا بتواند از استراتژی های مناسب استفاده کند.

معاملات مارجین در بازار ارزهای دیجیتال

معاملات مارجین در مقایسه با معاملات معمولی ریسک بیشتری دارند و این ریسک در بازار ارزهای دیجیتال چندین برابر می شود. نوسان زیاد در بازار ارزهای دیجیتال ریسک کار را چندین برابر می کند. برای همین این روز برای افراد تازه کار توصیه نمی شود.

قدرت تحلیل نمودار ها، شناسایی روند ها و شناخت نقاط ورود و خروج برای انجام معاملات مارجین لازم است. بنابراین ابتدا تریدر باید دانش کاملی از تحلیل تکنیکال بازار ارزهای دیجیتال داشته باشد.

تامین سرمایه معاملات مارجین (Margin funding)

برای سرمایه گذاران مبتدی که دانش یا ریسک پذیری کافی برای برای مارجین تریدینگ را ندارند، یک روش دیگر برای مشارکت در مارجین و سود بردن از اهرم ها وجود دارد. بعضی پلتفرم های تریدینگ یا صرافی های ارزهای دیجیتال یک مفهوم به نام margin funding را به کاربران خود ارائه می دهند که در آن سرمایه گذار می تواند سرمایه ی لازم برای معاملات مارجین کاربران دیگر را فراهم کنند و از این راه کسب سود کنند.

معمولاً این روند از شرایط خاص پیروی می کند و نرخ بهره پویا را به دست می آورد. اگر یک معامله گر شرایط را بپذیرد و پیشنهاد را بگیرد ، ارائه دهنده وجه مجاز به بازپرداخت وام با بهره توافق شده است. اگرچه سازوکارها ممکن است از صرافی تا صرافی متفاوت باشند ، با توجه به اینکه پوزیشن های لوریج را می توان به زور منحل کرد تا از خسارات بیش از حد جلوگیری شود. با این وجود ، بودجه مارجین نیاز دارد که کاربران بتوانند سرمایه ی خود را در کیف پول صرافی قرار دهند. بنابراین ، مهم است که خطرات مربوط به آن را در نظر بگیرید و درک کنید که چگونه این ویژگی در صرافی انتخابی خود عمل می کند.

نتیجه گیری

قطعاً معاملات مارجین یک ابزار مفید برای برای کسانی است که به دنبال تقویت سود معاملات خود هستند. اگر این ابزار به درستی مورد استفاده قرار گیرد، لوریج موجود در این روش می تواند به کسب سود بیشتر منجر شود.

همانطور که گفته شد ، با این حال ، این روش معاملات همچنین می تواند ضررها را تقویت کرده و خطرات بسیار بیشتری را دربر بگیرد. بنابراین ، فقط باید توسط تریدرهای بسیار ماهر انجام شود. از آنجا که مربوط به ارز دیجیتال است ، به دلیل بالا بودن نوسانات بازار ، معاملات مارجین باید حتی با دقت بیشتری به آن نزدیک شوند.